原油交易提醒:利好出尽+假突破,多头乐极生悲

周二(3月9日)亚市盘初,美原油震荡微跌,交投于64.85美元/桶附近。上一交易日油价冲高回落,投资者摆脱了沙特能源设施遇袭的影响,美元上涨,促使多头获利了结,令油价收跌逾2%。这意味着美油对66.60阻力的突破是假突破,近期大量利好出尽,油价持续上涨后,短线需要提防深度回调风险。

原油交易提醒:利好出尽+假突破,多头乐极生悲

油价创一周最大跌幅,美元走强令原油涨势降温


原油期货创下一周最大跌幅,原因是美元上涨,且投资者摆脱了沙特重要能源设施遭袭的影响。

布伦特原油期货周一跌1.8%,此前曾一度突破每桶71美元。美元指数周一最高上涨0.5%创逾三个月新高至90.42,削弱了以美元计价的大宗商品吸引力

原油交易提醒:利好出尽+假突破,多头乐极生悲

此外,市场看起来已经摆脱了上周日沙特RasTanura港口储油设施遭袭带来的心理冲击,沙特称袭击被拦截,石油生产似乎未受影响

瑞穗证券期货部主管BobYawger表示,“周一上午市场一度遭遇巨大冲击,但是因为沙特成功拦截了袭击行动,油价上涨失去基本面支撑。当人们意识到,世界上最大的石油设施显然没有受到损害时,涨势消退。”

也门胡塞武装上周日向沙特阿拉伯石油产业的中心地带派出无人机并发射导弹,遇袭地区包括沙特阿美在拉斯坦努拉(RASTANURA)一处设施,该设施对沙特石油出口至关重要。沙特方面称这是一次针对全球能源安全的失败袭击。

分析师:油价升破70美元将使处境艰难的精炼商再受重创


尽管周一布油一度顶破70整数关口,创逾一年新高至71.38美元/桶,但油价升破每桶70美元水平对于亚洲精炼商而言是件头疼的事。这些精炼商警言称,油价和油价波动率的急速飙升将会伤害需求,并进一步缩小依然不高的原油加工利润率。最终周一收跌1.8%至68.12美元/桶。
原油交易提醒:利好出尽+假突破,多头乐极生悲
(布伦特原油周线图)

面对原油期货价格的大幅上涨以及沙特设定的高于预期的官方售价,参与彭博调查的多家原油加工企业预计,亚洲精炼商的利润率将会受到新的冲击。

伴随新冠疫苗接种进程的加速和主要经济体显现出的各种增长复苏迹象,汽油和柴油等全球成品油需求眼下正处于恢复阶段。受到不断改善的原油加工利润率的激励,印度等亚洲经济体的精炼商自去年以来一直在缓步上调开工率,但是如今油价的突然飙升使得这种反弹遭遇了风险。

“原油价格的上涨将会使该地区正在不断复苏的成品油需求停下脚步,”台湾台塑石化发言人LinKeh-Yen说。“精炼利润率的复苏因此将会需要更长的时间。”

受到需求上升和OPEC+上周出人意料的不增产决定推动,原油价格今年头几个月持续走高,而地缘政治风险的加剧–包括胡塞武装加大针对沙特基础设施的袭击–则进一步对油价的上涨起到了推波助澜的作用。

精炼利润率数据进一步凸显了精炼商所面临的挑战。原油交易中心新加坡的迪拜原油综合加工利润率上周五报每桶38美分,创出了1月26日以来的最低水平。这个数字在2月19日一度高达2.12美元,而五年季节性均值是3美元左右。

这意味着布油的价格还很难持续稳定在70美元上方。

技术面预警回调风险


周一美原油一度顶破2018年10月底以来的高点66.60关键阻力,但收盘于该位置下方,而且录得阴线,回吐了上周五的大部分涨幅,标明周一的短暂突破为假突破,由于66.60附近阻力极强,在2019年4月至2020年1月的较长时间内对油价压制非常明显,该位置的突破失败,吸引了大量的空头重新入场,也促使大量的多头获利了结。

原油交易提醒:利好出尽+假突破,多头乐极生悲
美原油主力合约日线图)

由于OPEC+限产以及经济复苏提振需求前景,今年迄今油价涨幅已超过30%。MACD已经严重顶背离。美原油日线级别K线,高位出现类似“斩回线”,投资者需要警惕油价的见顶风险,起码深度回调的风险已经显著增加。

下方初步支撑在2月25日高点63.81附近,10日均线支撑在62.91附近,20日均线支撑在61.34附近,若失守该支撑,则增加后市看空信号。如果油价意外再次顶破66.60附近阻力,则增加后市看涨信号。

美国财长耶伦称拜登疫情纾困计划将带动“非常强劲”的经济复苏


不过,油价中长线似乎仍留有进一步震荡冲高的机会,因为市场还憧憬拜登的新一轮刺激计划进一步促进经济复苏。

美国财政部长耶伦周一表示,美国总统拜登的1.9万亿美元新冠疫情援助计划将提供足够的资源推动美国经济“非常强劲”地复苏,但不会解决长期存在的不平等问题。

耶伦在接受采访时表示,“这项法案将真正为美国人提供他们需要的救济,使他们能够渡过疫情,我们预计计划提供的资源将真正推动经济非常强劲地复苏。”

她重申了她的期望,即一揽子计划将使美国在明年恢复到大流行前的“充分就业”水平。

耶伦表示,经济中仍然有长期存在的不平等问题,需要通过进一步立法来解决。拜登政府同意将最低工资提高到15美元作为疫情纾困一揽子方案的一部分。政府计划单独推进这一进程,并提议在基础设施、教育和研究方面投资数万亿美元。

当被问及如何增加支出导致经济过热,是否会引发通胀问题时,耶伦表示,她预计不会出现这种情况,但“美国经济面临很多风险”,而该方案解决的是可能给人们的生活带来永久性创伤的最大风险。

“如果真的出现通胀,有工具可以应对,我们将密切关注,”耶伦在谈到该法案措施时说。

后市前瞻


本交易日经济数据较少,但美国众议院可能会表决参议院版本的疫情援助法案,纽约时段,EIA还将公布月度短期能源展望报告,投资者需要予以关注。

北京时间08:21,美原油主力合约现报64.82美元/桶。
来源:汇通网

2021-03-09T08:23:27+00:00