原油交易提醒:需求前景再遭暴击,全因特朗普“挑事”,油价多头恐昙花一现

周五(8月2日)亚洲时段,油价上涨约2%,主要因空头获利了结的原因。油价周四大幅走跌,国际贸易局势升温加重了投资者对经济增长的担忧,同时当前欧佩克减产不及预期也是令油价失去部分支撑。此外,留意次日凌晨01:00美国原油钻井数据。
原油交易提醒:需求前景再遭暴击,全因特朗普“挑事”,油价多头恐昙花一现

聚焦全球油市供需情况


伊朗原油出口持续下降,目前降至60万桶/日以下。由于大部分油轮关闭了AIS定位系统,因此绝大部分的伊朗油轮目的地不明。伊朗原油出口相比于一季度下降了80~100万桶/日,这与日益增长的亚太需求形成巨大的剪刀差。

OPEC及以俄罗斯为首的非OPEC盟友希望减少石油高库存,从而推高油价。7月初,该组织将石油日产量削减180万桶的计划延期至2020年3月,因石油供过于求再度抬头,有可能破坏他们继续平衡市场的努力。

OPEC和国际能源机构都警告称,非OPEC国家2020年的供应增长可能加剧石油供应过剩。OPEC在7月份的月度石油市场报告中估计,5月份经合组织商业石油库存总量增加4150万桶,至29.25亿桶,比2014年至2018年五年平均水平高出2500万桶。

根据最新的供需预测,2020年石油供过于求的情况将更为严重,非OPEC国家2020年的供应增速将加快,而需求增速将放缓。按照目前的情况,如果到2020年3月,OPEC仍将“不惜一切代价”削减全球供应过剩,而不是争夺市场份额和试图击垮美国页岩油行业,那么其可能不得不再次延长减产期限。

此外,留意次日凌晨01:00美国原油钻井数据,料短线左右油价走势。上周末,油服公司贝克休斯提供的最新数据显示,美国能源企业上周连续第四周减少石油钻井平台数量,使得钻机数量连续第八个月下降,钻井数据不断下滑料暗示美油产量激昂出现疲软。
原油交易提醒:需求前景再遭暴击,全因特朗普“挑事”,油价多头恐昙花一现

美国制造业增速降至近三年来最低水平


汇通财经APP显示,在经济数据方面,美国供应管理协会(ISM)发布的PMI显示,美国7月制造业连续第四个月下跌,扩张速度为近三年来最低水平,下滑0.5点,至51.2。

在经济数据方面,美国供应管理协会(ISM)发布的PMI显示,美国7月制造业连续第四个月下跌,扩张速度为近三年来最低水平,因贸易负面影响犹存。

美国7月制造业活动放缓至近三年低点,工厂新订单小幅反弹。制造业新订单指数小幅反弹初请失业金人数增加8000人,至215000人。

制造业在美国经济活动中的占比约为12%。工厂活动放缓,伴随着企业投资疲软,引起美联储官员的关注。美联储为防范贸易紧张局势和全球经济增长放缓给经济带来的下行风险,未来还有进一步降息空间。

值得注意,美国经济数据表现低迷会降低市场对于该国经济增速预期,从而拖累能源需求前景,限制油价上行空间。

美联储鸽派不如预期打原油压多头情绪


周四凌晨,美联储一如预期降息25个基点,但美联储主席鲍威尔称此次降息可能并不是一系列降息以扶助经济抵御全球经济疲弱风险的开始,这逆转市场人气。

OANDA资深市场分析师EdwardMoya表示,在周四跌破关键支撑位后,原油价格的看跌动能可能持续;油价周四下跌,尽管美国库存降幅大于预期,且OPEC于7月减产延长减产期限,这通常都是油价的利多驱动因素。
原油交易提醒:需求前景再遭暴击,全因特朗普“挑事”,油价多头恐昙花一现

贸易风险将拖累原油需求


在美国总统特朗普发表有关国际贸易局势的相关言论后,市场避险情绪飙升。特朗普推升国际贸易局势担忧,令美股大跌,从而拖累原油需求。

AgainCapital合伙人JohnKilduff表示,油价大幅下跌,受美联储宽松政策力度令人失望和美国总统特朗普关税决定的双重打击。贸易争端已经严重损害能源需求前景,这只会加剧这些担忧,贸易争端显然离结束还很遥远。

IAFAdvisors研究主管KyleCooper表示,特朗普的关税决定增添了对经济放缓和原油需求疲软的担忧,原油正受关税消息的打击

华侨银行驻新加坡的财资研究和策略主管SelenaLing称,鉴于美国国债上涨、国际贸易局势升级,日本和新加坡等一些亚洲国家的主权债券,将受益于资金流向高质量资产

市场可能会出现资金转向安全资产,新兴市场股市和汇市将再次受挫。美联储或持续面临防范下行风险的压力。市场将开始重新押注美联储宽松预期,预计美联储将在9月份降息25个基点,并可能在12月份第三次降息。

此外,无协议脱欧的担忧,以及全球经济增长下行风险,宏观形势并未变化。如果宏观风险爆发,市场失控,资金将大量涌向安全资产,而油价将因此再度走低。

据易汇通行情软件显示,截止北京时间13:30,美油报54.88美元/桶,日内涨幅1.72%;布油报61.85美元/桶,日内涨幅2.23%。前一交易日,美油一度暴跌近8%,录得四年多来最糟糕的一天;布油跌幅逾7%,跌幅超过三年来最大跌幅。
原油交易提醒:需求前景再遭暴击,全因特朗普“挑事”,油价多头恐昙花一现(美油日线走势图)

策略建议:反弹高位做空

重点关注:美元及美股走势变化,美国原油钻井数据数据,国际贸易局势,中东紧张局势,需求前景

阻力位置:美油:55.8057.0058.00布油:63.0063.9065.40INE:43支撑位置:美油:54.2053.0051.50布油:61.0060.0059.45INE:422.0416.4410.0
来源:汇通网

2019-08-02T13:41:28+00:00